匠心打造！我们不仅仅以促成融资为使命，更致力于企业内在资本价值提升

课程背景：

在中小企业发展的过程中，如何融资、向谁融资、以何种方式融资一直是困扰企业家、创始人最大问题，也是制约中国经济发展的重要原因。随着产业升级，结构调整成为经济新常态下的核心，政府推动和金融创新不断助力中小企业融资，在财政政策、贸易政策和市场准入政策上为中小企业融资提供更多的便利和机会。而股权融资凭借“无负担、低风险、高筹集”等特点，越来越多地受到企业的青睐。

股权融资作为新一轮的资本盛宴，同时也是一项专业性极强的行为。如何尽可能满足零成本上市融资的条件？如何争取更多的政策优惠红利？如何选择最适合企业自身发展的股权融资方式？如何避免财税及法务风险？如何减少股权被稀释的担忧？如何进行股权融资定价并合理估值？财务总监、创始人在融资谈判过程中，应扮演什么样的角色？如何吸引风险投资，选择与自身相匹配的机构？

股权融资是把双刃剑，在此之前这些问题都值得深思和提前规划。

高顿股权融资学堂携手“股权女神”李利威老师和“市值管理专家”杜明堂老师，为您一一扫亲股权融资前后的障碍，教您如何驾驭股权融资——资本大时代下的“核武器”！

资本大时代，如果融资还仅仅盯着银行，您已经out了！！！

“先通药业获得物明投资A轮融资1亿元！”

“九言科技获得新三板定增融资1.2亿元！”

“宝宝树已于6月完成超过30亿股权融资！”

股权融资&定增—资本大时代下的核武器，怎可不会驾驭？！

但股权融资也是把双刃剑，布满风险与陷阱，稍不留神满盘皆输！！！

微微拼车估值10亿后轰然倒塌

俏江南创始人对赌失败被迫出局

雷士照明引入施耐德后四分五裂

融资节奏如何把控？投资条款如何谈判？对赌要不要接受？

高顿股权融资学堂带您一起修炼融资独孤九剑！找到好帮手，拒绝“引狼入室”！

基础知识：

股权融资： 股权融资是指企业的股东愿意让出部分企业所有权，通过企业增资的方式引进新的股东的融资方式，总股本同时增加。股权融资所获得的资金，企业无须还本付息，但新股东将与老股东同样分享企业的赢利与增长。

股权融资主要渠道：

公开市场发售：所谓公开市场发售就是通过股票市场向公众投资者发行企业的股票来募集资金，包括我们常说的企业的上市、上市企业的增发和配股都是利用公开市场进行股权融资的具体形式。

私募发售：企业自行寻找特定的投资人，吸引其通过增资入股企业的融资方式。因为绝大多数股票市场对于申请发行股票的企业都有一定的条件要求，例如中国对公司上市除了要求连续3年赢利之外，还要企业有5000万的资产规模，因此对大多数中小企业来说，较难达到上市发行股票的门槛，私募成为民营中小企业进行股权融资的主要方式。

企业融资的方式有哪些？

股权融资，即“以股份换资金”，公司付出的是股份，换来的是资金。对应的是现有股东对公司控制力下降，同时未来公司成长的部分收益被让渡给了投资人。好处是公司通过股权融资得到的钱是不需要偿还的，就算亏了也不用太担心。

股权融资包括：发行股票、配售股票、定向增发、优先股、风险投资（VC）、私募股权投资（PE）、股权质押融资

股权融资的优点：

  ·所得资金是永久性的，无须还本付息

  ·公司的负债率不会因为融资而提高

  ·资金用途较为广泛，既可以充实营运资金，也可以用于投资

  ·是否支付股利可以视运营情况来决定

  ·没有抵质押物方面的要求

适合股权融资的情况：

  ·企业的经营业务属于高风险高收益，投资利润率不稳定，需要大量的研发资金

  ·需要企业有健全的治理机制，合法规范经营

  ·对财务的规范程度要求很高，不存在任何虚假记载

  ·公司创始人愿意分享经营权和决策权，听取投资人意见

  ·原股东愿意接受因新股东加入，而引起的权益份额下降

不同类型企业可以选择的股权融资方式：

可以选择的融资方式	拟上市公司	拟新三板挂牌	非上市/挂牌公司
发行股票(IPO)	√
股票配售和公开增发	√
定向增发	√	√
新三板挂牌定向发行		√
VC和PE	√	√	√
股权质押	√	√	√
优先股	√	√
限制性股票激励	√	√	√

课程优势：

一、师资

只有凯旋的将军配教打胜仗，高顿师资半年操刀8家企业股权融资2.1亿！

二、干货

我们不仅讲融资的规则，更告诉您融资圈里潜规则，只讲干货，不打太极！

三、系统

各大模块，环环相扣，不仅系统学习融资技巧，更有商业计划书模板工具！

四、落地

学-练-谈，三大环节，让您从资本视角重新审视企业，带着落地方案回家！

五、品质

与市面上低价课N位讲师拼凑课程不同，我们课程统一设计和主讲，一以贯之

六、品牌

高顿作为中国高端财经教育第一品牌，历经十年的沉淀与发展，从专业机构升级为O2O平台企业，成为中国财经垂直教育领域的独角兽，我们的课程拒绝快餐，真正助力您企业内在价值提升。

参加对象：企业股东、CFO、财务总监、总经理、董事长、董秘

课程收益：

1. 帮助企业了解自身公司特点，寻找最适合的股权融资途径；

2. 解析当地最新最优惠融资及企业IPO上市/挂牌相关政策；

3. 帮助企业了解股权投资市场现状，分析股权投资市场存在的利弊；

4. 搭建企业与投资机构对话交流的平台；

5. 个性化股权融资系统方案生成：前期调研 +导师方法论讲解 + 真实融资案例分享+融资工具演示+商业计划书现场制作+投资人路演点评+投融双方模拟谈判；

结业证书：课程结束后颁发上海财经大学商学院结业证书

	内容模块	详细内容
线上课程 （2个小时）	模块一 融资环境	1. 股权融资基本概述 2. 中国中小企业面对的机遇与挑战（结合深圳当地民营企业发展状况进行分析） 3. 中国私募基金行业（VC/PE）发展历程，从VC/PE角度看企业 4. 商业计划书规范条目（简单）
第一天上午 （9:00-12:00）	模块二 融资方式	典型企业融资案例（制作2-3个动画或采访案例说明）
		1. 企业融资普遍遇到哪些问题？ 2. 选择股权融资，会给企业带来哪些收益？ 3. 不同企业对融资方式的选择顺序是怎么样的？ 4. 何种企业适合采用那种股权融资方式？ 5. 如何降低股权融资带来的顾虑和风险？
第一天下午 (13:30-17:30)	模块三 融资策略	1. 融资金额尺度掌控的十大原则及案例 2. 融资金额的财务预测模型讲解和演练 3. 财务、法律和涉税，需警惕哪些雷区
	模块四 股比释放	股改&股比：67%；51%；34%；30%；20%；10%；5%；3%；1% 有限公司—股改后阶段-新三板-IPO四阶段持股分析 引入投资人但不释放控制权的八大方法讲解 股权布局分析：创始人+员工+战略投资人+VC/PE+券商
		演练环节： 融资金额财务测算演练和指导 学员企业股权布局实操演练和指导
第二天上午 （9:00-12:00）	模块五 定价&市值管理	1. 股权融资定价 2. 估值三种基础方法：成本法、市场法、收益法 3. 五大案例解析影响估值的外部因素 4. 估值的个性化调整：十大调整因素 5. 管理传播与媒体关系 6. 市值管理工具
		演练环节： 融资估值模型讲解和现场演练
第二天下午 (13:30-17:30)	模块六 私募股权及风险投资（VC/PE）	如何找到适合您公司的投资机构？ 如何提高与投资机构的谈判筹码？
	模块七 企业融资路演&专家答疑	学员企业项目路演操练 知名投资机构现场点评项目（数位资本圈内大咖坐诊答疑） 路演经验总结 促成学员与投资人合作意向？
线上课程 （2个小时）	模块八 商业计划书	1. 创业期/成长期/扩张期/成熟期/新三板定增商业计划书模板讲解 2. 融资后的资金使用和基金的后续服务 3. 商业模式判断与融资后资金用途演练

（课程内容会根据参会学员调研情况有所调整）

主训导师：

李利威

·被业内誉为“股权女神”   ·国内唯一的集律师、注册会计师、注册税务师一身的资本导师   ·复旦大学经济学院MCA（资本硕士）特聘导师、武汉大学特聘导师   ·担任联想集团、万通立体之城、乔氏台球等数十家企业资本顾问   ·2016年上半年成功帮助8家企业股权融资2.1亿元

杜明堂

·股权融资与新三板市值管理专家   ·洞见资本创始合伙人，英国莱斯顿大学金融硕士。   ·从2012年至今主导了300多家企业成功挂牌新三板。   ·清华大学、复旦大学、哈尔滨工业大学特聘导师   ·2016年上半年成功帮助8家企业股权融资2.1亿元

【案例见证】

2016年上半年部分融资案例：

企业名称	海涛股份	智洋电气	凯雪冷链	义科节能
融资金额	4200万	1500万	5000万	3000万
企业名称	巴罗克生物	感官世界	东大矿业	乔氏台球
融资金额	2000万	300万	3000万	2000万

【报名咨询】

联系电话：010-62258232  62278113  13718601312  18610339408

联 系 人：李先生  陈小姐

电子邮件：25198734@qq.com  11075627@qq.com